На европейской сессии курс евро/доллар повышался до 1,4147. Резкий скачок был связан с решением конституционного суда ФРГ. Федеральный конституционный суд ФРГ в Карлсруэ 7 сентября признал законным оказание Германией финансовой помощи Греции и создание общеевропейского стабилизационного фонда (EFSF). В своем решении Конституционный суд отклонил жалобы ряда депутатов, требовавшие признать выделение финансовой помощи Греции и отчисления Германии в европейский стабфонд незаконными.

После проведенной Банком Швейцарии валютной интервенции по ослаблению франка, курс EURUSD на фоне роста евро/франка повышался до максимума 1,4254. Когда я делал вчера обзор по европейской сессии, евро от 1,4254 откатилась до 38,2% - 1,4176. На американской сессии пара снизилась до нового максимума 1,3973. Евро/франк как загнали с уровня 1,1020 до 1,2170, так он по настоящее время и торгуется выше 1,20. Выкупать франк не хотят, так как SNB предупредил, что не пожалеет денег, чтобы удержать курс франка на текущих уровнях с евро. Но евро снизился против доллара, так как снижались американские фондовые индексы, вышел сильный отчет ISM, и усилила давление на единую валюту А.Меркель, которая на заседании правящей партии сказала, что Греция не получит денег в этом месяце, если не выполнит условий предоставления ей финансовой помощи. Об этом сообщили два члена ХДС, пожелавшие остаться неизвестными.

После действий Швейцарского франка курс евро/доллар вырос до 1,4254, евро/франк на 11 фигур. Это что-то. Такое ощущение, что тебе ударили по голове тяжелым предметом, ты в сознании, но абсолютно ничего не понимаешь, что происходит вокруг. Когда последовал резкий рост франка и кросса евро/франка, то стало понятно, что это связано с SNB. Оказывается, Швейцарский банк установил для франка против евро планку в 1,2. Все прогнозы отменились. Форс-мажор. Курс евро/доллар откатился на 38,2% и сейчас торгуется по 1,4185. После того сколько фигур вверх пролетел EURCHF и EURUSD, остается ждать открытия американского фондового рынка. На вечер у меня нет никаких вариантов. Европейские индексы выросли на 1-1,5%. Сейчас интересно понаблюдать за тем, насколько снизится американский рынок.

На тонком рынке без американских участников, медведи проверили на прочность 41 фигуру. Сейчас пара торгуется около вчерашнего минимума по 1,4069. Борьба ведется у линии D3 и сегодня все внимание приковано к открытию американского фондового рынка, так как ожидается обвал фондовых индексов из-за подданных исков к банкам Федеральным агентством по финансированию жилья США (FHFA). Европейские фондовые индексы вчера потеряли около 4%, банковский сектор от 6% до 9%. Глава Европейского центрального банка Жан-Клод Трише конференции в Париже потребовал немедленно одобрить реформу по расширению полномочий Европейского фонда финансовой стабильности (ЕФФС), необходимую для поддержки финансового сектора европейских стран. По словам Ж.-К.Трише, эта процедура в ряде государств идет недостаточно быстро.

В ходе европейских торгов курс евро/доллар снижался до уровня 1,4126. Отскочить помог кросс EURGBP, который вырос после выхода слабых данных по индексу деловой активности PMI в секторе услуг в Великобритании. Индексы деловой активности в секторе услуг ЕС вышли неплохие, но единая валюта остается под давлением от новостных данных прошлой недели, и новых новостей, что правящая партия канцлера Германии Ангелы Меркель на выборах в органы местного самоуправления потерпела поражение. Кол всему этому в пятницу были отложены переговоры между парламентом Греции и представителями МВФ, ЕЦБ и Еврокомиссии относительно новых фондов помощи. Переговоры были приостановлены в связи с разногласиями по поводу ликвидации дефицита государственного бюджета, который опять не вписывается в прогнозы.

На этой неделе американский доллар выиграл поединок у единой валюты и британского фунта. Евро/доллар и фунт/доллар закрылись в минусе (2% и 0,75% соответственно). Единая валюта снижалась на фоне разочаровывающихся данных по Еврозоне, фунт/доллар следовал за евро/долларом. А теперь кратко как развивались события на минувшей неделе.
В прошлую пятницу рынок до 18:00 мск находился в ожидании выступления главы ФРС США Б.Бернанке в Джексон-Хоуле. Речь ждали в течение недели, но ожидания не оправдались. Бернанке в своей речи не сделал никаких заявлений относительно новых шагов по стимулированию экономики (QE3). Как только Бернанке начал выступать американские фондовые индексы свалились, евро/доллар снизился до уровня 1,4329, фунт/доллар до уровня 1,6207. На новом часе, все рынки изменили направление с нисходящего на восходящее, так как Бернанке придал рынкам оптимизм по поводу восстановления американской экономики, и заявил, что у ФРС в запасе есть инструменты для стимулирования экономики. Фондовые индексы рванули вверх, а следом за ними двинулись и высокодоходные валюты. ФРС с новыми мерами решил повременить до 20-го сентября, когда состоится двухдневное заседание комитета по открытому рынку ФРС.

Курс евро/доллар на европейской сессии снизился до 1,4208 и сейчас торгуется по 1,4253. Я говорил, что биды стоят вплоть до 1,4200, ниже размещены стопы. Евро приободрился после выхода данных по инфляции, которые показали рост в месячном и годовом исчислении. Но это сейчас не так важно, так как в 16:30 мск выходит более важный отчет для рынка – это NFP. Напомню про реакцию рынка на прошлые данные NFP от 5.08. Количество рабочих мест (Nonfarm payrolls) в США за июль составило +117K (прогноз был +85K, предыдущее значение пересмотрели с +18K до +46K). Уровень безработицы в США за июль составил 9.1% (прогноз 9.2%, предыдущее значение 9.2%).

Единая валюта вчера на американской сессии протестировала уровень 1,42262. Падение валюты началось со вторника с уровня 1,4528. Во вторник на слабых данных по индексу потребительского доверия в Еврозоне курс евро/доллар снизился до отметки 1,4384. Падение остановилось на уровне 76,4%. Негатива по Еврозоне хватало еще с прошлой недели, но быки держались уверенно, а тут добавились новые данные. Рейтинговое агентство Standard & Poor’s понизило странам Еврозоны прогноз по экономическому росту. МВФ в своем отчете указало на дефицит банковской ликвидности по европейским банкам. Уровень безработицы в июле вырос до 10%. В четверг на разочаровывающихся данных по европейским странам падение единой валюты усилилось по всему рынку. Индексы менеджеров по снабжению для производственной сферы Италии, Франции, Германии и Еврозоны оказались ниже прогнозов. Также к этому следовало бы добавить новые разговоры по греческому долгу.

На разочаровывающихся данных по европейским странам падение единой валюты усилилось по всему рынку. Индексы менеджеров по снабжению для производственной сферы Италии, Франции, Германии и Еврозоны оказались ниже прогнозов. При снижении к 1,4290 были мысли прикупить евро с расчетом на откат к линии LB, но при такой макростатистики и пробитой нижней границы диапазона, не рискнул. Покупки планировал при пересечении CCI -100 (снизу вверх). На евро давят евро/франк и евро/фунт, а учитывая, что вниз развернулись фондовые индексы и фьючер на легкую нефть QM, то желающих покупать евро сейчас не найти. Да, евро находится на приятном уровне для покупок, но пробой нижней границы канала, это серьезный сигнал к дальнейшему снижению. Календарь на сегодня оказался неполный.

Неплохие данные по ADP и сильные отчеты по индексу PMI Чикаго и по производственным заказам в США, курс евро/доллар отступил к 1,4359. Текущая ситуация на рынке остается противоречивой. У трейдеров нет четких ориентиров. Торговля ведется в 12-дневном диапазоне между границами 1,4550 и 1,4257. На 4H индекс евро сигнализирует по готовности евро/доллар к росту. На часах по АО есть дивергенция. Курс евро/доллар может сходить до минимума 1,4330/25, но думаю, продавать евро у нижней границы канала не стоит. Через вершины 1,4532 – 1,4467 провел линию. На европейскую сессию она проецирует сопротивление в области 1,4407. Чуть выше проходит линия Lb. Так что это первый серьезный уровень на пути к верхней границе 1,4550.