В четверг внимание участников было направлено на швейцарский франк. В первой половине дня курс доллар/франк укреплялся на фоне роста фьючерсов на фондовые индексы, а с открытия европейской сессии на слухах, что в швейцарских банках в начале следующей недели планируют ввести 1%-м налог на депозиты в швейцарских франках.
До открытия американской сессии курс доллар/франк вырос на 140 пунктов или на 2%. На американской сессии дополнительно пролетел вверх еще 4% и остановился на отметке 0,7684.

В среду на американской сессии доллар США восстановил все потери, понесенные во вторник после заседания ФРС США. Рост доллара начался с падения британского фунта, который отреагировал снижением на квартальный инфляционный отчет Банка Англии. Потом от 1,43800 полетел вниз евро/доллар. Инвесторы начали закрывать длинные позиции по EURUSD на фоне слухов, что Франция потеряет наивысший кредитный рейтинг ААА и вероятном банкротстве Societe Generale. Позднее все три рейтинговые агентства Fitch, Moody’s и S&P, подтвердили Франции рейтинг ААА, прогноз стабильный. Это не помогло единой валюте, так как евро/доллар снизился до 1,4136. Давление усилилось из-за падения американских фондовых индексов.

Текущий курс индекса DXY составляет 73.87 пунктов. Индекс доллара только что пробил поддержку и сейчас направляется к линии D3 на 73,68. Доллар сегодня на заявлениях Национального банка Швейцарии пытался укрепиться против франка, но попытка не увенчалась успехом. НБШ заявил, что значительно увеличивает ликвидность на денежном рынке и планирует увеличить бессрочные вклады других банков в НБШ с 80 млрд франков до 120 млрд франков.
На американскую сессию ожидаю снижение, но будьте готовы к отскоку от линии D3, так как после публикации инфляционного отчета Банка Англии курс фунт/доллар выбрал нисходящее направление. Разнонаправленное движение между EURUSD и GBPUSD ограничит снижение индекса.

Во вторник по волатильности выделились несколько валютных пар. Это доллар/швейцарский франк, фунт/доллар и австралийский доллар. Это я о тех парах, которые в обзоре. Швейцарский франк пользовался высоким спросом как валюта убежище. Британский фунт сдал свои позиции на фоне продолжающихся беспорядков в Великобритании.
Поздно вечером, Комитет открытого рынка Федеральной резервной системы США (FOMC) принял решение оставить основные процентные ставки на уровне 0.25%. После объявления решения ФРС курс доллар/франк резко упал к 0,7067. Впоследствии курс скорректировался до 0,7240. ФРС США заявила, что сохранит процентные ставки на рекордных минимумах до середины 2013 года. О смягчении денежно кредитной политики ни слова.

Несмотря на то, что в субботу рейтинговое агентство S&P снизило кредитный рейтинг США, по итогам торгов евро/доллар и фунт/доллар закрылись в отрицательной зоне. На фоне падения фондовых индексов резко возрос спрос на швейцарский франк, японскую йену и золото. Три актива, которые постоянно выручают трейдеров в условиях неопределенности. Из этих трех, безопасней золото, так Банк Японии и Швейцарии бдят за рынком и выжидают когда можно начать операцию по ослаблению своих национальных валют. Снижение рейтинга США также обвалило цены на нефть.

В пятницу доллар в преддверии выхода отчета NFP снижался. Отчет США по занятости показал, что в июле в США рабочих мест было создано больше, чем прогнозировалось.
Количество рабочих мест (Nonfarm payrolls) в США за июль составило +117K (прогноз был +85K, предыдущее значение пересмотрено с +18K до +46K). Уровень безработицы в США за июль составил 9.1% (прогноз 9.2%, предыдущее значение 9.2%).
Доллар отреагировал снижением на новости, но падение было незначительное. Падение доллара усилилось после того, как стало известно, что ЕЦБ продолжил покупать португальские и ирландские гособлигации. Покупки совершались в значительных объемах, в результате чего доходность по ирландским и португальским долгосрочным облигациям резко снизилась.

В четверг индекс доллара закрылся в положительной зоне по 75,23. Еще до оглашения решений двумя ЦБ индекс доллара поднимался до отметки 74,98. Укреплению американской валюты способствовали покупки курса доллар/иена со стороны Банка Японии. После того, как Банк Англии и Европейский центральный банк решили оставить процентные ставки без изменений, рынок переключился на пресс – конференцию Жан Клода Трише.
После завершения пресс-конференции рост индекса DXY продолжился. Рост американского доллара до закрытия торговой сессии в Нью-Йорке поддерживался снижением котировок на нефть, фондовые индексы и золото.

В четверг на торгах в Европе индекс доллара достиг уровня 74,81 пунктов. Укреплению американской валюты способствуют покупки курса доллар/иена со стороны Банка Японии. Министр финансов Японии Нода сказал, что у них нет определенного уровня для пары доллар/иена, поэтому если будет такая необходимость, будет проведена дополнительная интервенция. Минфин следит за рынком, а также поддерживает связь с властями других стран, чтобы можно было провести совместную интервенцию.

Я основной сценарий чуть-чуть сдвинул вверх и сейчас от индекса ожидаю возвращение к линии Lb. Все внимание на решения Банка Англии и ЕЦБ.

В среду индекс доллара снизился до расчетной цели и сегодня уже отбил часть понесенных потерь. По последним данным индекс DXY составляет 74,43. Резкий рост доллара в Азии последовал после проведенной валютной интервенции со стороны Банка Японии. Министр финансов Японии Нода сказал, что Япония действует одна. В результате валютной интервенции пара доллар США/иена взлетела к новому внутридневному максимуму 79,13 против 77,10, что составляет 200 пунктов. Вчера Швейцария приняла меры, чтобы предотвратить укрепление швейцарского франка. Сегодня это сделал Банк Японии.

Национальный Банк Швейцарии сегодня принял решение уменьшить диапазон для трехмесячной ставки LIBOR с 0.00-0.75% до 0.00-0.25%. Данное решение было направлено на сдерживание усиления курса франка и вызвало сворачивание длинных позиций по франку по всему рынку. Положительные новости по Великобритании и Еврозоне только закрепили нисходящий импульс по DXY. Цена пошла по основному сценарию и мне здесь больше добавить нечего. Сильная поддержка на часовом графике находится на уровне S5-73.68. По последним котировкам минимум зафиксирован на отметке 74 пунктов.