Сегодня многие страны публикуют важные макроэкономические показатели.
В частности, следует обратить особое внимание на CPI по США, который может определить направление движения рынка – на данный момент рынки ожидают снижения на 0.9% г/г, однако, мы не исключаем снижения на 1.0%. S&P500 закрылся с понижением до 912 после того, как Обама заявил о необходимости тщательной проверки финансового регулирования, особенно в том, что касается акций финансовых компаний. Эти акции способствовали росту рынка с марта и, не исключено, что в ближайшие недели их ждут непростые времена. Обама также отметил, что безработица в этом году может достичь уровня 10% (вне всякого сомнения, так оно и есть, однако, это заявление расходится со сделанными ранее официальными прогнозами). Сегодня ждите публикации CPI по США. Мы полагаем, что показатель подтвердит развитие ситуации по дефляционному сценарию.

В начале европейской сессии вторника курс валюты пробил уровень сопротивления 1.3820 в результате чего вышел за рамки ценового диапазона 1.3750-1.3820 (в котором он консолидировался с американской сессии понедельника), что привело к краткосрочному усилению бычьих настроений и уже во второй половине дня котировки достигли ранее намеченных целей 1.3850 и 1.3940.С точки зрения фундаментального анализа рост единой европейской валюты был вызван позитивными данными, которые опубликовал ZEW :

EUR/USD
Пробуем короткие позиции на 1.3880, стоп ниже 1.3740. Краткосрочная цель 1.4050

USD/JPY
Откріваем короткие позиции от 96.60, со стопом 98.65. Первая цель 96.00, за тем возможно 95.65.

EUR/JPY
Попытайтесь открывать короткие позиции от 134.00, со стопом 135.00. Первая цель 132.55 затем возможно 131.70

GBP/USD
Открывайте небольшие длинные позиции от 1.6435, добавляем от 1.6350, стоп ниже 1.6200. Первая цель 1.6500, вторая цель возможно 1.6600.

Николь Эллиот, лондонское подразделение Mizuho Bank

Технический анализ GBP/USD. Быки по фунту набираются сил для очередного тестирования локальных максимумов...
В начале европейской сессии вторника курс валюты смог пробить уровень сопротивления 1.6320 в результате чего вышел за рамки ценового диапазона 1.6220-1.6320 (в котором он консолидировался с американской сессии понедельника), что привело к краткосрочному усилению бычьих настроений и уже в начале второй половины дня котировки достигли ранее намеченных целей 1.6430 и 1.6470.

Оптимизма все еще не хватает; фондовые и сырьевые рынки росли, начиная с марта, на фоне появления «зеленых ростков»; однако вчерашнее падение значит, что рынки снова трезво оценивают факты.
S&P500 вчера закрылся ниже важной линии тренда, но выше 200-дневной скользящей средней (909.86). Падение на рынке акций/покупки облигаций вчера были связаны с двумя фактами: 1) Руководство ЕЦБ заявило о том, что европейские банки могут столкнуться с новыми убытками в районе 283 млрд. долларов в этом году и дополнительными убытками в 2010 году на фоне усиления рецессии. 2) Индекс деловой активности Empire в США показал сокращение, что указывает на то, что американской экономике еще предстоит пережить несколько месяцев падения, прежде чем она достигнет дна.

Германия и Франция отказываются публиковать результаты стресс-тестов.
Министры финансов стран Большой Восьмерки в субботу заявили о своей уверенности в том, что худший период мирового финансового кризиса остался позади и начали обсуждение стратегий выхода, которые позволят снизить растущие риски инфляции. Возможно, за этим последует сворачивание стимулирующих программ. Также обсуждаются стресс-тесты банков – однако, на этот раз в центре внимания нежелание Франции и Германии публиковать полученные результаты. Новости европейских банков на эту тему могут спровоцировать продажи. Потребительское доверие Университета Мичигана в США, опубликованное в пятницу, оказалось ниже ожиданий: 69,0 против прогноза 69,5. Ускорение роста индикаторов, которые лежат в основе индекса, начинает терять силу. Рынок может среагировать достаточно резко, когда они перестанут расти.

EUR/USD
Пробуем длинные позиции на 1.3920, стоп ниже 1.3900. Краткосрочная цель 1.4130, затем 1.4170.

USD/JPY
Попытайтесь открывать короткие позиции от 98.50, со стопом 99.25. Первая цель 97.50 затем 97.00

EUR/JPY
Попытайтесь открывать короткие позиции от 137.00, со стопом 138.50. Первая цель 136.50 затем возможно 135.00

GBP/USD
Открывайте небольшие длинные позиции от 1.6335, стоп ниже 1.6200. Первая цель 1.6600.

Николь Эллиот, лондонское подразделение Mizuho Bank

Уже вторую неделю торги по евро/доллару проходят в диапазоне 1.3940-1.4140 ...
На 4х часовом графике хорошо видно, как с прошлого вторника курс единой европейской валюты не выходит за рамки выше указанного ценового диапазона, что в свою очередь указывает на отсутствие ярко выраженных бычьих либо медвежьих настроений в краткосрочной перспективе.
EUR/USD
Тем не менее в данный момент котировки вплотную приблизились к нижней границе диапазона и сильный уровень поддержки 1.3940 в очередной раз может быть протестирован на прочность, на что так же указывают индикаторы:

Результаты вчерашнего аукциона по 30-летним американским государственным облигациям оказались лучше ожиданий. Активное участиe было отмечено со стороны иностранных инвесторов. Судя по ценам на товарные фьючерсы, японскую валюту и CDS, на рынке по-прежнему доминирует тема оживления экономической активности. Индекс S&P500 по-прежнему консолидируется в диапазоне и пока еще не может закрыться выше уровня 950, несмотря на тот факт, что вчерашние данные по розничным продажам оказались лучше прогнозов. Судя по ценам на товарные фьючерсы, японскую валюту и CDS, на рынке по-прежнему доминирует тема оживления экономической активности. Результаты вчерашнего аукциона по 30-летним американским государственным облигациям оказались лучше ожиданий. Активное участие было отмечено со стороны иностранных инвесторов (около половины).

Индекс S&P500 закрылся вчера выше линии тренда, это указывает на возможность движения к 1,000.
Вчера Германия опубликовала производственные заказы за апрель, которые сократились на 37.1% г/г против прогноза 33%.
Исследования рабочей силы в Австралии и Японии за 3 квартал показали ухудшение ситуации по сравнению со 2 кварталом.
Ипотечные займы сроком на 30 лет в США преодолели отметку 5% (по сравнению с 4% три недели назад) – впервые с ноября прошлого года. Таким образом, доступность американских домов резко снизилась за такой короткий промежуток времени.