21 июля 2014, EUR/USD. Ожидается продолжение развития коррекции.

По данной паре произошла резкая волна распродаж, которая тут же была выкуплена.

Таким образом, предположительно была окончательно сформирована волна (iii) of [iii].

Начавшийся тут же рост, скорее всего носит коррекционный характер и является началом развития волны (iv) of [iii].

Если это так, то в дальнейшем нас ожидает продолжение коррекционного роста пары, завершение которой предполагается на верхней границе обозначенного канала.

Покупать платину и палладий сейчас опасно

На минувшей неделе золото (XAU/USD) попало под волну распродаж на фоне фиксации прибыли по длинным позициям после 6-ти недельного роста котировок. В нашем предыдущем обзоре мы указывали, что “желтый металл” полностью исчерпал потенциал роста и готов к коррекции. Стоит отметить, что коррекция была достаточно жесткой – в течение двух первых дней торговой недели цены на драгоценный металл обрушились на 3.5%, в моменте достигнув отметки 1291.9$ за унцию. В четверг 17 июля в небе над Донецкой областью случилась авиакатастрофа – был сбит Boeing 777, компании Malaysia Airlines. В периоды геополитической напряженности и катастроф инвесторы уходят в “безопасные активы”, где первое место по праву отводится золоту. На этом фоне наблюдался спрос на XAU/USD, вследствие чего золото смогло компенсировать часть утраченных потерь. И все же торговая неделя завершилась снижением котировок на 2.13%, на отметке 1310.6

S&P500

Месячный график: как видим, быки не снижают напор, хотя и динамику роста назвать "бурной" не получается. Все идет к тому, что индекс развернется вниз после касания зоны 2050.7.

СИТУАЦИЯ НА МОМЕНТ ПУБЛИКАЦИИ
Цена в районе отметки 1,3530.
Диапазон неопределенности, границы которого определяют краткосрочные риски: 1,3524 - 1,3553.
Сопротивления: 1,3534 - (1,3547 - 1,3581) - 1,3648.
Среднесрочный риск движения вверх: 1,3674.
Поддержки: (1,3528 - 1,3515) - (1,3448 - 1,3424).
Среднесрочный риск движения вниз: 1,2995.

Безрассудное ужесточение центральных банков держит правительства на коротком поводке. Немецкий Бундесбанк отнюдь не зря напоминает нам о том, что беспрецедентная монетарная аккомодация в Еврозоне ведет к нежелательным побочным эффектам. В частности, она позволяет политикам расслабиться и не спешить с бюджетной консолидацией и реализацией структурных реформ. Так, например, летом 2011 года, как только Европейский центральный банк провел интервенцию, купив государственные облигации Италии и Испании через Программу покупки ценных бумаг, а спред отодвинулся от исторических максимумов, правительства этих стран начали сдавать назад по своим прежним обещаниям в отношении реформ.

Евро открылся на $1.3526 сегодня утром после торгов в диапазоне от $1.3516 до $1.3535 во время американской сессии. Ранний тон задавался уходом от рисков, выражавшимся в продажах евро/иены, которые привели евро/доллар до утреннего минимума $1.3513. Самолет Malaysian Airline System Bhd. потерпел крушение в четверг над Донецкой областью, в результате чего погибли 295 человек, находившихся на борту. Boeing-777 совершал рейс из Амстердама в Куала-Лумпур, пролетая над зоной боевых действий. Кроме того, в четверг Израиль начал наземную операцию в секторе Газа, направленную на предотвращение ракетных обстрелов своей территории палестинскими военными группировками, борющимися за создание независимого государства. Это первая значительная наземная операция Израиля в секторе с 2009 года.

Добрый день, дамы и господа! Давайте по традиции подведем итоги предыдущего дня на валютном рынке. Вчера валютная пара EUR/USD продемонстрировала смешанную динамику, при этом торги продолжились в зоне минимума месячной давности. В целом пара показала небольшой рост, индекс цен потребительских цен по Еврозоне вышел в пределах ожиданий экономистов, а вот строительный сектор по США, вопреки прогнозным ожиданиям экспертов, показал отрицательную динамику, и показатель объема выданных разрешений на строительство, и число закладок новых фундаментов, выданных в июне значительно сократилось.

Авиакатастрофа в Донецкой области и боевые действия в секторе Газа спровоцировали рост цен на нефть. Армия обороны Израиля начала наземное вторжение в сектор Газа, хотя ещё недавно речь шла о перемирии. Гибель самолёта Boing 777 направлявшегося из Амстердама в Куала-Лумпур, отвлекла внимание мировой общественности, и в Израиле не преминули этим воспользоваться. Таким образом, цена на WTI достигла $103,5 за баррель, нефть марки Brent – $108,2 за баррель. Скорее всего, этим рост не ограничится, у котировок есть ещё потенциал.

Технический анализ EUR/USD

Для продолжения снижения нам по прежнему необходим пробой уровня 1,3520. Технические индикаторы по прежнему отрицательные, что поддерживает наш медвежий сценарий.

Рекомендации: Мы будем продавать пару ниже уровня 1,3550 со Стопом 1,3625 и Целью 1,3475, 1,3455 и 1,3375.

Поддержка 1.3520 1.3500 1.3455 1.3400 1.3375
Сопротивление 1.3550 1.3580 1.3600 1.3625 1.3665

Технический анализ GOLD

Торги по прежнему идут ниже уровня 1314,00 (50% коррекции Фибоначчи), что указывает на медвежьи настроения на рынке. Тем не менее, данные уровни не подходят для продажи и мы предпочитаем увидеть прорыв уровня 1298,00 для подтверждения нашего сценария.

Рекомендации: Мы будем продавать Золото ниже уровня 1298,00 со Стопом 1309,35 и Целью 1293,00, 1285,00 и 1280,00.

Поддержка 1300.00 1296.60 1293.00 1285.00 1280.00
Сопротивление 1305.00 1314.00 1318.00 1324.50 1339.45