Обратив внимание на 4х часовой график можно заметить, что:

• со второй половины дня прошлого четверга в данной валютной паре доминируют бычьи настроения,
• в данный момент курс валюты находится в области 5-месячных max...

USD/CHF

Теперь посмотрим на индикаторы:

Обратив внимание на 4х часовой график можно заметить, что с прошлой пятницы курс валюты консолидируется в области 4х недельных min...

GBP/USD

Теперь посмотрим на индикаторы:

Возможно, полагаться на циклические паттерны стало уже не таким надежным занятием, как в прежние времена.
Степень внимания, направленного сейчас на курс монетарной политики ЦБ, воистину беспрецедентна. Каждый отчет, выступление или комментарий из уст представителя Федрезерва США сразу же подвергается тщательному анализу рынков. В прошлом году центральным вопросом были вероятные сроки начала сворачивания Федрезервом программы покупки активов. Согласно консенсус-прогнозу, это сворачивание QE должно было начаться в конце 2013 года. Это предположение подтвердилось, а вот ожидаемые рынком последствия – в общем-то, нет. Несмотря на некоторые опасения, что подобные действия могут поставить под угрозу финансовые рынки, ситуация на них стала развиваться чуть ли не противоположным образом. Цены на акции и облигации выросли, а рыночная волатильность – значительно снизилась.

S&P500

Месячный график: быки продолжают давление, но в общем аптренд выглядит очень близким к полному истощению. Ключевое сопротивление находится на 2050,7, откуда, с большой вероятностью, произойдет либо разворот, либо существенная коррекция.

Вторую неделю подряд золото (XAU/USD) закрывает снижением котировок. Усиление позиций американского доллара на валютном рынке, индекс долларовой корзины (DXY) завершил неделю на отметке 81.04, сыграло ключевую роль в ослаблении драгоценного металла. На минувшей неделе инвесторы прохладно реагировали на геополитическую напряженность на Украине и в секторе Газа, и сфокусировались на американской макроэкономической статистике. Усиление инфляционного давления в совокупности с сокращением числа безработных в Штатах приободрили “медведей” на открытие коротких позиций. По итогам недели “желтый металл” потерял в весе 0.25%, завершив торги на отметке 1306.80.

За прошедшую неделю давление продаж на евро заметно усилилось, поскольку медведи снесли несколько ключевых уровней поддержки, обеспечив себе непрерывное продвижение в рамках нисходящего тренда, возникшего в мае этого года. Падение единой валюты ускорилось, когда евро/доллар пробил важную поддержку чуть выше уровня 1.3500 - здесь проходит линия долгосрочного восходящего тренда от середины 2012 года. Если пара надежно обоснуется ниже 1.3500, можно будет с уверенностью говорить об окончании долгосрочного восходящего тренда и подтверждении нашего прогноза о дальнейшем снижении евро/доллара в течение ближайших 12 месяцев.

Британский фунт вчера значительно ослаб против американского доллара на фоне сокращения объема розничной торговли с учетом затрат на топливо, вышедшего ниже прогнозных ожиданий. Помимо этого на динамику снижения пары GBP/USD повлияло укрепление американского доллара на форе данных по рынку труда, где резко сократилось число первичных обращений за пособием по безработице. Валютной парой была достигнута обозначенная ранее зона уровня 1,6960.

Евро вошел в Азию в пятницу на $1.3464 и торговался в рамках плотного диапазона от $1.3462 до $1.3468 в течение утра. В целом сессия была тихой в Азии, с 6-пунктовым торговым диапазоном, по сравнению с диапазоном в Нью-Йорке от $1.3458 до $1.3484. Евро/иена находился около Y137.05, в середине жесткого азиатского диапазона от Y136.98 до Y137.09. Евро дрейфовал к сессионным минимумам в начале торговли, прежде чем поднимался к максимуму сессии $1.3468 три раза. Азиатские трейдеры, казалось, были в предпраздничном настроении и готовились к длинным выходным, включающим праздник в понедельник - конец месяца Рамазан, в то время как другие просто дожидаются немецкого индекса делового климата IFO и сильных данных по заказам на товары длительного пользования в США позже сегодня.

Технический анализ EUR/USD

Вчера пара показала положительную динамику, но осталась ниже уровня сопротивления 1,3520 (38,2% коррекции Фибоначчи), что оставляет в силе наш медвежий сценарий и способствует движению к уроню 50% коррекции на 1,3375. Линии Линейной регрессии так же поддерживают нисходящий сценарий.

Рекомендации: Мы будем продавать пару ниже уровня 1,3480 со Стопом 1,3555.

Поддержка 1.3455 1.3420 1.3400 1.3375 1.3315
Сопротивление 1.3480 1.3525 1.3555 1.3585 1.3600

Технический анализ и торговые рекомендации по валютной паре EUR/USD на 25 июля 2014 года

4-часовой таймфрейм