Обзор пары EUR/USD. 27 августа. Вашингтон не хочет усугублять конфликт с Китаем сейчас. Дональд Трамп вновь собирается разгонять митингующих при помощи нацгвардии.
4-часовой таймфрейм
Технические данные:
Старший канал линейной регрессии: направление – вверх.
Младший канал линейной регрессии: направление – вверх.
Скользящая средняя (20; сглаженная) – вбок.
СCI: 33.3612
Третий торговый день недели для пары EUR/USD прошел опять в спокойных торгах. Участники рынка пока не находят поводов для более активной торговли. Может быть, потому что не видят каких-либо оснований для нее, может быть, потому что опасаются покупок евровалюты на столь высоких уровнях. Мы намеренно не говорим о причинах отказа участников рынка от покупок американской валюты, так как фундаментальных поводов для подобной стратегии по-прежнему немного. И день ото дня их больше не становится. Таким образом, вчера котировки пары отработали скользящую среднюю линию и отскочили от нее, попытавшись возобновить нисходящее движение. Однако «возобновить нисходящее движение» – это очень громко сказано.
По-прежнему за три последних месяца, в течение которых евровалюта выросла на 12 центов, доллар США не смог скорректироваться более чем на 2 цента, что очень и очень мало. Учитывая тот факт, что последняя неделя обошлась без обновления локальных максимумов, то есть восходящий тренд поставлен на паузу, в течение всего этого времени пара опять прошла вниз не более 200 пунктов. Таким образом, мы можем сделать однозначный вывод, что в течение последнего месяца сохраняется крайне слабый спрос на американскую валюту, медведи остаются чрезвычайно слабыми и не желают активно покупать доллар США. Можно даже предположить, что медведи вообще не покупают американскую валюту.
Просто время от времени быки сокращают часть длинных позиций, что и приводит к небольшим откатам. Отчет COT полностью подтверждает наши гипотезы и показывает, что последнее с 24 июня количество Buy-контрактов у некоммерческих трейдеров выросло со 180 тысяч до 262 тысяч, а количество Sell-контрактов сократилось с 78 тысяч до 62 тысяч. Таким образом, на лицо бычий настрой профессиональных игроков.
Что касается фундаментальной составляющей, то здесь также довольно сложно сказать что-то новое. Недавно состоялся съезд Республиканской партии США, на котором на пост президента США официально выдвинута кандидатура Дональда Трампа. Впрочем, никто в этом не сомневался, поэтому назвать это сообщение важной новостью достаточно сложно. Переговоры между Робертом Лайтхайзером и госсекретарем Китая Лю Хэ оказались никакими не переговорами, а банальным обсуждением реализации «первой фазы» торгового соглашения.
Правда, по другой информации, Китай не полностью выполняет условия сделки, но либо Вашингтон это устраивает (в мире все-таки бушует эпидемия и экономический кризис), либо об этом Белый Дом просто не заявляет, боясь еще большего накала отношений с Пекином. В этом вопросе следует понимать всю суть противостояния между Пекином и Вашингтоном. Штаты, которые привыкли действовать с позиции силы, угрозы и навязывания собственного мнения, просто не могут пойти на попятную и, например, уступить Китаю.
Рассмотрим гипотетическую ситуацию: Китай не выполняет условия сделки или выполняет их, но не в полной мере, а Штатам невыгодно сейчас еще сильнее обострять отношения с Китаем, так как их экономика и так потеряла 33% во втором квартале. Что делать в таком случае? Делать вид, что все хорошо, и продолжать поддерживать видимость войны и противостояния с Китаем. Поэтому Вашингтон продолжает вводить никому не нужные и не интересные санкции против отдельных китайских чиновников и компаний из-за «гонконгского вопроса», из-за «уйгурского вопроса» и по другим не менее «липовым» поводам.
В итоге в прессе создается видимость, что страны продолжают находиться в состоянии конфликта, а лидеры этих страны и МИДы продолжают регулярно обвинять друг друга во всех смертных грехах. На практике же ни первым, ни вторым невыгодно прекращать торговлю и вводить новые санкции. Штаты, которые, собственно, и инициировали торговую войну, в 2018 году могли себе позволить подобные действия. Сейчас – нет.
Но Трамп не может сказать Китаю: «Эй, ребята, сейчас всемирный кризис, давайте-ка временно поставим на паузу наш конфликт, продолжим, когда все закончится». Поэтому все угрозы Дональда Трампа, которые звучали в последнее время, можно смело делить на 8. Или на 28. Не прекратит Вашингтон торговать с Китаем. Не собирается Белый Дом полностью прекращать сотрудничество с Пекином. Потому что это будет грозить огромными убытками в первую очередь самим США.
Другие важные для доллара США темы также поставлены на паузу. Так и неясна судьба нового то ли 1-триллионного, то ли 3-триллионного пакета стимулирования экономики. Этот пакет должен был быть принят еще месяц назад, но демократы и республиканцы так и не сумели договориться по нему. И никакой новой информации по этому поводу нет. То ли переговоры продолжаются, то ли стороны решили их тоже поставить на паузу.
Зато в некоторых городах США вновь вспыхнули массовые протесты и митинги все под тем же социальным движением «Black Lives Matter». Мы уже писали о новом инциденте между полицией и темнокожим мужчиной в штате Висконсин. Сегодня стало известно, что после пулевых ранений Джейкоб Блейк остался жив, но при этом у него парализовало все тело. Городок Кеноша, где и произошло все, тут же был охвачен массовыми беспорядками, поджогами и стычками с полицией.
Дональд Трамп уже отреагировал на это событие и написал в своем Twitter: «Губернатор должен вызвать нацгвардию в штат и покончить с проблемой как можно быстрее». Как видим, никаких уроков из предыдущих своих ошибок Трамп не извлек. Он по-прежнему готов разогнать всех протестующих при помощи национальной гвардии, чем, скорее всего, еще сильнее настроит против себя протестующих. Не говоря уже о новом возможном падении рейтингов.
Макроэкономическая статистика же в среду была только в Штатах. Отчет по заказам на товары длительного использования оказался достаточно сильным. Основной показатель вырос на 11,2% в июле, показатель без учета оборонных и авиационных заказов – на 1,9%, показатель без учета оборонных заказов – на 9,9%, а показатель без учета транспортных заказов – на 2,4%. Все четыре показателя оказались сильнее своих прогнозов. Правда, доллар США никакой особой выгоды от этого отчета для себя не извлек. Таким образом, мы в очередной раз констатируем факт: трейдеры продолжают игнорировать большинство макроэкономических отчетов.
Исходя из текущей технической картины, предположить, что будет завтра или через неделю, совершенно невозможно. По сути, сейчас сохраняется флэт в 200-пунктовом диапазоне. А 18 числа мы просто наблюдали неудачную попытку вырваться из канала 1,17–1,19. Если не принимать во внимание события 18 и 19 августа, то пара евро/доллар продолжает торговаться строго между уровнями 1,1700 и 1,1900 уже больше месяца.
Волатильность валютной пары евро/доллар по состоянию на 27 августа составляет 78 пунктов и характеризуется, как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 1,1748 и 1,1904. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз просигнализирует о новом витке нисходящего движения.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,1719
S2 – 1,1597
S3 – 1,1475
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,1841
R2 – 1,1963
R3 – 1,2085
Торговые рекомендации:
Пара EUR/USD пытается продолжить нисходящее движение и располагается немного ниже мувинга. Таким образом, сегодня рекомендуется открывать новые длинные позиции с целями 1,1904 и 1,1963, только если пара вернется в область выше скользящей средней линии. Так как цена находится сейчас ниже мувинга, то рекомендуется торговать на понижение с целями 1,1748 и 1,1719. Дальнейшее движение вниз будет возможно только после уверенного преодоления этих целей.
Обзор пары GBP/USD. 27 августа. «Качели продолжаются». Американский «туман неопределенности». Выступление Джерома Пауэлла в Джексон-хоуле.
4-часовой таймфрейм
Технические данные:
Старший канал линейной регрессии: направление – вверх.
Младший канал линейной регрессии: направление – вверх.
Скользящая средняя (20; сглаженная) – вверх.
CCI: 141.0856
Британский фунт стерлингов продолжает торговаться в режиме «качели». В третий раз за последние несколько дней медведям не удалось преодолеть даже уровень Мюррея «6/8» 1,3062, не говоря уже о последних локальных минимумах, расположенных около уровня Мюррея «5/8» 1,3000. Таким образом, ситуация по фунту совершенно не меняется. После третьей неудачной попытки преодоления уровня 1,3062 продавцы сдались, и начался новый виток восходящего движения пары фунт/доллар. На данный момент котировки ушли уже выше мувинга, и теперь главный вопрос звучит так: есть ли желание у быков начать новый этап подъема британской валюты?
Как мы уже неоднократно говорили, экономическая ситуация в Великобритании ненамного лучше американской, тем не менее что поделать, если из Штатов не прекращается поток негатива, а участники рынка просто не желают сейчас инвестировать в доллар. Кстати, не в последнюю очередь и из-за грядущих выборов. Похоже, что сейчас Америка находится в полнейшем тумане неопределенности. Совершенно не ясно, чем завершаться выборы. А ведь именно от ответа на этот вопрос зависит будущее Америки. Многие эксперты сходятся во мнении, что Дональд Трамп не покинет просто так пост президента Соединенных Штатов.
Многие политологи считают, что Трамп может просто отказаться покидать Белый Дом, может заявить, что выборы были фальсифицированы, может через суд потребовать проведения нового голосования в штатах, где он потерпит поражение. Таким образом, мало того что Америку накрыл жесточайший экономический кризис. Совершенно непонятно, когда ждать выхода из него, так как от «коронавируса» продолжает ежедневно заражаться по 40-50 тысяч человек, страну накрыла новая «волна» митингов и протестов, связанных с новым расистским скандалом и движением «Black Lives Matter», а политический кризис виден невооруженным глазом. Вот так обстоят дела, и мы совершенно не можем винить трейдеров в отсутствии желания инвестировать в доллар.
Тем временем семейство Дональда Трампа, похоже, решило перенять главную черту своего главы и начать делать пафосные заявления. На съезде Республиканской партии неожиданно для многих с речью выступила первая леди страны Мелания Трамп, которая заявила, что ее муж любит свою страну, не скрывает этого, «поэтому он (Трамп, – прим. автора) – лучший выбор американцев, так как его деятельность направлена на улучшение жизни и здоровья американского населения».
Сложно комментировать заявление первой леди США. Пафосные заявления нужно уметь делать, они должны быть такими, чтобы их нельзя было уличить во лжи. Дональд Трамп, который, по всеобщему мнению, полностью провалил борьбу с эпидемией и в первые месяцы вообще не придавал никакого значения вирусу COVID-2019, а сейчас является главой государства, которое занимает первое место в мире по количеству заражений и смертей от «китайского вируса», явно не направляет все свои силы на противодействие пандемии. А переизбрание на второй срок его явно заботит больше, чем «жизни и здоровье американцев», которых он хочет побыстрее вернуть на работу, чтобы экономика начала восстанавливаться. Поэтому заявление Мелании Трамп выглядит как минимум неуместно, а компания YouGov может приплюсовать ее выступление к тем 20 000 раз, когда сам Трамп пытался ввести в заблуждение своими комментариями.
«Дональд не остановится в борьбе с коронавирусом. Он и дальше будет искать эффективные методы лечения и работать над созданием вакцины», – заявила первая леди. Хотелось бы отметить, что Дональд не работает над созданием вакцины. Над созданием вакцины работают врачи, а Дональд еще совсем недавно не хотел слушать этих самых врачей, предлагая американцам лечится средством против малярии. Не говоря уже об истории с Энтони Фаучи, главным эпидемиологом страны, который ежедневно опровергал все сказанное Трампом о «коронавирусе».
В Великобритании же тишь да гладь. Никаких новых событий и происшествий. Борис Джонсон хранит молчание и никак не комментирует провал очередного, седьмого раунда переговоров по взаимоотношениям между Британией и Евросоюзом после завершения Brexit. На этой неделе состоятся выступления Эндрю Бейли (председатель Банка Англии) и Джерома Пауэлла (председатель ФРС). Возможно, их риторика поможет валютной паре покинуть весьма узкий ценовой диапазон. Но на это мало надежды.
Складывается впечатление, что трейдеры ведут сейчас торговлю исходя из общего фундаментального фона, который в целом остается не в пользу американской валюты. Поэтому и не дорожает доллар, хотя бы коррекция назревает уже как минимум месяц. Исходя из этого, мы считаем, что верхний предел для британской валюты сейчас расположен около уровня Мюррея «+1/8» – 1,3245 или чуть выше. Для более сильного подорожания все же нужно, чтобы в распоряжение трейдеров поступила принципиально новая информация.
В четверг, 27 августа, в Америке, в Джексон-хоуле состоится ежегодный экономический симпозиум, на котором соберутся представители центральных банков и ученые-экономисты, которые будут зачитывать доклады и выступать с речами, касающиеся текущих проблем монетарной политики. На этом симпозиуме выступит и Джером Пауэлл. Однако, учитывая, что этот симпозиум – не заседание ФРС, вряд ли Пауэлл будет делать действительно громкие заявления. Скорее всего, он ограничится общими фразами и информацией, которая и так уже всем давно известна.
Помимо этого, в Штатах будет несколько публикаций макроэкономических отчетов, в Евросоюзе же календарь макроэкономических событий пуст. Таким образом, повышенное внимание трейдерам рекомендуется обращать по-прежнему не технические факторы. От уровня Мюррея «+1/8» 1,3245, например., весьма вероятен отскок, который можно даже использовать для открытия коротких позиций. Закрепление цены ниже мувинга также может послужить сигналом для шортов. При этом не стоит забывать, что восходящая тенденция сохраняется, так как оба канала линейной регрессии по-прежнему направлены наверх.
Средняя волатильность пары GBP/USD составляет на данный момент 128 пункта в день. Для пары фунт/доллар это значение является «высоким». В четверг, 27 августа, таким образом, мы ожидаем движения внутри канала, ограниченного уровнями 1,3086 и 1,3342. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз укажет на возможный новый виток нисходящего движения.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,3184
S2 – 1,3123
S3 – 1,3062
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,3245
R2 – 1,3306
Торговые рекомендации:
Пара GBP/USD на 4-часовом таймфрейме все время пытается начать новый нисходящий тренд, но пока закрепилась выше мувинга. Таким образом, сегодня рекомендуется оставаться в лонгах с целями 1,3245 и 1,3306 до разворота индикатора Хайкен Аши вниз. Торговать пару на понижение с целями 1,3086 и 1,3062 рекомендуется, если цена вернется в область ниже скользящей средней линии.
